ETF MSCI World

Le meilleur ETF MSCI World éligible PEA (iShares ou Amundi)

Argent Qui Dort — Tue, 08 Oct 2024 12:11:15 +0000

Les ETF MSCI World éligibles au PEA offrent une opportunité unique d’investir dans les plus grandes entreprises mondiales tout en profitant des avantages fiscaux du Plan d’Épargne en Actions. Mais comment fonctionnent ces ETF et quel est le meilleur choix pour les investisseurs français ?

Dans cet article, nous comparons les deux principales options : l’ETF MSCI World d’iShares et celui d’Amundi.

Découvrez leurs caractéristiques, avantages, et pourquoi l’un pourrait mieux correspondre à vos objectifs d’investissement. Que vous soyez un investisseur débutant ou expérimenté, cette analyse vous aidera à faire un choix éclairé.

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Comment fonctionnent les ETF MSCI World éligibles PEA ?

Le MSCI World est un indice boursier calculé par MSCI. C’est une référence mondiale utilisée par beaucoup de professionnels. Il est très diversifié puisqu’il est constitué d’environ 1500 sociétés différentes provenant de 23 pays développés. Pour en savoir plus, consultez notre article complet.

Vous vous demandez comment un ETF MSCI World peut être éligible au PEA alors qu’il s’agit d’actions du monde entier ?

Cela est possible grâce à la réplication synthétique.

Exemple : Un ETF MSCI World éligible PEA ne détient pas directement les actions non éligibles PEA telles que Apple, Microsoft, Google, Amazon, Nvidia, Tesla ou Meta dans son portefeuille car il n’est pas autorisé à le faire.

Il détient un portefeuille de substitution composé majoritairement d’actions européennes.
Il achète des contrats de swap (échange) en payant une commission à une contrepartie (une banque) afin d’échanger la performance de son portefeuille de substitution contre la performance de l’indice qu’il doit répliquer (le MSCI World).

Vous avez le choix parmi deux ETF MSCI World éligibles PEA. L’ETF d’Amundi, le plus ancien, ou celui de BlackRock (iShares), récemment créé pour concurrencer celui d’Amundi.

Que vous achetiez l’un ou l’autre, cela ne sera pas une erreur pour investir à long terme. Les 2 ETF génèreront une performance quasi similaire au dixième de pourcentage près.

Cela dit, nous avons une préférence pour celui de BlackRock malgré sa faible ancienneté. Nous le préférons aussi car il n’y a pas de commission d’achat ni de vente sur BoursoBank : il fait partie de la sélection bours0markets.

Info : Chaque produit financier se voit attribuer un code ISIN unique composé de 12 caractères alphanumériques :

2 lettres qui renvoient au lieu où l’émetteur du titre à son siège social
9 chiffres ou lettres faisant office de numéro de série.
1 chiffre unique de vérification basé sur les 11 caractères précédents.

iShares MSCI World Swap PEA UCITS ETF

ISIN : IE0002XZSHO1
Emetteur : iShares
Ancienneté : moins de 5 ans
Encours : moins de 1 milliard
Prix de la part : moins de 50€
Frais annuel : 0,25%
Méthode de réplication : synthétique
Dividendes : capitalisés
Offre spéciale : Produits bours0markets 0€ de commission d’achat et vente

Amundi MSCI World UCITS ETF - EUR (C)

ISIN : LU1681043599
Emetteur : Amundi
Ancienneté : plus de 5 ans
Encours : plus de 1 milliard
Prix de la part : plus de 400€
Frais annuel : 0,38%
Méthode de réplication : synthétique
Dividendes : capitalisés
Offre spéciale : Aucune

Comparaison entre les 2 ETF MSCI World éligibles PEA

Les frais de gestion et le spread

Les frais de gestion annuel (0,25% pour l’ETF d’iShares et 0,38% pour celui d’Amundi) sont directement déduits de la performance de l’ETF dans le temps.

Vous n’avez pas de facture de frais à payer chaque année, tout se fait automatiquement.

Concernant le spread, c’est un élément important à considérer lors de l’achat d’un ETF. Un ETF qui a un encours élevé aura généralement un spread faible car il sera beaucoup échangé. Le spread est l’écart entre le meilleur prix d’achat et le meilleur prix de vente pour un actif.

Privilégiez les ETF dont le spread est serré. Il est plus ou moins clair ou caché selon les plateformes d’investissement. Chez BoursoBank vous voyez le carnet d’ordre en direct.

ETF MSCI World iShares à 17h :

ETF MSCI World Amundi à 17h :

Nous constatons que l’ETF d’iShares a un spread de 0,13% et l’ETF d’Amundi un spread de 0,08%.

Le prix de la part

Si vous souhaitez programmer des investissements mensuels, il se peut que vous préfériez les ETF dont le prix de la part est moins élevé afin de plus facilement acheter des parts complètes.

La part de l’ETF Amundi est à environ 500€ tandis que celle de l’ETF iShares (BlackRock) est à environ 5€. C’est donc un choix plus pratique pour les petits budgets qui souhaitent investir par exemple 200€/mois car il n’est pas encore possible d’acheter des fractions de parts d’ETF dans un PEA.

La réputation de l’émetteur

Le choix de la société qui gère l’ETF est important car certains émetteurs sont plus fiables que d’autres. En choisissant un émetteur réputé, vous serez plus à l’aise pour détenir leurs produits financiers sur le long terme et vous minimiserez le risque de clôture de l’ETF que vous détenez.

BlackRock est le gestionnaire de fonds numéro 1 dans le monde.

Il ne faut pas oublier qu’il y a peu de temps, Amundi a surpris ses investisseurs en transformant un peu rapidement certains de ses ETF éligibles PEA en ETF ESG sans laisser le choix de pouvoir rester sur des versions classiques.

Résultat : il n’y a par exemple plus aucun ETF MSCI Emerging Markets « classique » disponible sur le PEA. Ce sont tous des ESG.

Merci d’avoir lu cet article. Si vous souhaitez continuer à lire notre contenu dans l’ordre, l’article suivant constitue la suite logique de celui-ci.

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Les 5 meilleurs ETF à avoir au coeur d’un portefeuille (MSCI World, S&P 500…)

Argent Qui Dort — Thu, 03 Oct 2024 19:40:49 +0000

Investir dans des ETF (Exchange Traded Funds) est une stratégie efficace pour diversifier son portefeuille tout en réduisant les risques liés aux fluctuations de marché. Ces fonds permettent d’investir dans un large panel d’actions à travers différents indices boursiers, offrant ainsi une gestion simplifiée et accessible. On en parle ici.

Dans cet article, nous vous dévoilons les 5 meilleurs ETF à avoir au cœur de votre portefeuille. Qu’il s’agisse de l’ETF MSCI World pour une exposition globale, du S&P 500 ou du Nasdaq 100 pour capter la croissance américaine, ou encore de l’ETF MSCI Europe, ces produits financiers offrent des opportunités d’investissement diversifiées, à la fois pour les investisseurs débutants et expérimentés.

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ETF MSCI World

MSCI était auparavant une division de la banque Morgan Stanley. Cependant, MSCI n’appartient plus à la banque. C’est une société cotée à la bourse de New-York. Elle a tout de même conservé le nom MSCI qui veut dire Morgan Stanley Capital International.

Le MSCI World est un indice boursier calculé par MSCI. C’est une référence mondiale utilisée par beaucoup de professionnels. Il est très diversifié puisqu’il est constitué d’environ 1400 sociétés différentes provenant de 23 pays développés.

MSCI définit les pays développés comme étant des pays dont le marché financier est accessible facilement pour investir dans les actions cotées, par opposition aux pays émergents dont les marchés financiers sont peu accessibles.

En effet, avec un ETF MSCI World vous ne serez pas investi sur la Chine, la Corée du Sud, Taïwan ou l’Inde et donc des sociétés telles que TSMC, Tencent, Samsung Electronics, Alibaba…

Composition en actions que vous avez quand vous achetez 10.000€ d’un ETF MSCI World (mai 2024) :

Vous pouvez utiliser notre outil de Composition d’ETF gratuit pour avoir cette liste à jour ainsi que pour connaître la composition de plus de 60 indices les plus connus.

Depuis le 31 décembre 1987, l’indice MSCI World a eu une performance annualisée d’environ 8,5%/an.

À titre d’exemple, avec 10 000€ placés à 8% pendant 20 ans vous obtenez 46 600€.

Pour obtenir ce type de performance il faut être prêt à subir des baisses pouvant parfois être significatives.

La baisse maximum (drawdown) de l’indice MSCI World Index a été de 57% entre 2007 et 2009, pendant la grande crise financière des subprimes.

Voici notre liste des meilleurs ETF MSCI World disponibles sur PEA :

iShares (ISIN : IE0002XZSHO1).
Amundi (ISIN : LU1681043599).

Pour savoir quel ETF MSCI World éligible PEA est le meilleur entre celui d’iShares et celui d’Amundi, consultez notre article complet.

Meilleurs ETF MSCI World disponibles sur CTO :

iShares (ISIN : IE00B4L5Y983).
Xtrackers (ISIN : IE00BJ0KDQ92).
SPDR (ISIN : IE00BFY0GT14).
UBS (ISIN : IE00BD4TXV59).

Pour obtenir gratuitement notre Shortlist régulièrement mise à jour des meilleurs ETF sur PEA et CTO cliquez ici.

À savoir : L’indice MSCI ACWI (All Country World Index), encore plus large avec environ 2800 actions de 23 pays développés et 24 pays émergents, a eu une performance légèrement inférieure au MSCI World par le passé mais peut également être intéressant.

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ETF S&P 500

L’ETF S&P 500 permet d’investir sur les 500 plus grosses entreprises américaines. Historiquement, les actions américaines performent mieux que les actions des autres zones géographiques.

Il serait donc dommage de n’investir que sur des actions françaises avec un PEA alors qu’il est aujourd’hui possible de profiter de la surperformance historique des marchés américains.

Composition en actions que vous avez quand vous achetez 10.000€ d’un ETF S&P 500 (mai 2024) :

Vous pouvez utiliser notre outil de Composition d’ETF gratuit pour avoir cette liste à jour ainsi que pour connaître la composition de plus de 60 indices les plus connus.

Pour faire partie du S&P 500, le critère principal est que les sociétés réalisent du résultat net positif pendant au moins 4 trimestres consécutifs.

Cela est très important car le résultat net positif est ce qui enrichit réellement l’actionnaire. C’est ce qui s’ajoute aux capitaux propres de la société, dont sont propriétaires les actionnaires. On en parle dans cet article.

Un ETF MSCI USA ressemblera beaucoup à un ETF S&P 500 à la différence qu’il incluera quelques grosses sociétés n’étant pas dans le S&P 500 car elles n’ont pas (encore) fait de résultat net positif sur 4 trimestres consécutifs.

Voici une fiche que tous les investisseurs intéressés par le S&P 500 devraient avoir en tête.

Cette fiche permet de visualiser :

à quelle performance vous pouvez vous attendre avec un ETF S&P 500.
à quelle volatilité vous pouvez vous attendre étant donné que chaque année est très différente.
la probabilité d’obtenir une performance positive selon l’horizon de placement.

Voici notre liste des meilleurs ETF S&P 500 disponibles sur PEA et CTO :

BNP (ISIN : FR0011550185) pour PEA.
iShares (ISIN : IE00B5BMR087) pour CTO.
Vanguard (ISIN : IE00BFMXXD54) pour CTO.
SPDR (ISIN : IE000XZSV718) pour CTO.

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Pour aller plus loin : vous pouvez consulter notre article L’ETF MSCI World est-il meilleur que le S&P 500 ?

ETF Nasdaq 100

L’ETF Nasdaq 100 permet d’investir sur les 100 plus grosses entreprises technologiques américaines. Ces dernières proposent généralement une croissance plus forte mais également une forte volatilité du prix des actions.

Composition en actions que vous avez quand vous achetez 10.000€ d’un ETF Nasdaq 100 (mai 2024) :

Vous pouvez utiliser notre outil de Composition d’ETF gratuit pour avoir cette liste à jour ainsi que pour connaître la composition de plus de 60 indices les plus connus.

On pourrait penser que les deux indices S&P 500 et Nasdaq 100 sont composés en majorité des Mega Caps Microsoft, Apple, Nvidia, etc… Donc qu’ils sont similaires. Pourtant ils réalisent des performances parfois très différentes.

Les principales différences du Nasdaq 100 avec le S&P 500 sont :

Pas de bancaires / Pas de grosses pharmaceutiques / Pas de pétrolières.
Quelques sociétés de croissance non rentables.

Il n’est pas absurde de faire un Mix des deux indices en fonction de son aversion ou non à la volatilité et au secteur technologique.

Si vous souhaitez être un peu moins exposé aux bancaires ou aux pétrolières et un peu plus exposé à une thématique comme l’IA, vous choisirez probablement d’investir un peu plus sur le Nasdaq 100 que sur le S&P 500.

Voici notre liste des meilleurs ETF Nasdaq 100 disponibles sur PEA et CTO :

Lyxor (ISIN : FR0011871110) pour PEA.
iShares (ISIN : IE00B53SZB19) pour CTO.
Invesco (ISIN : IE00BFZXGZ54) pour CTO.
Xtrackers (ISIN : IE00BMFKG444) pour CTO.

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ETF MSCI Europe ou STOXX Europe 600

Les ETF MSCI Europe et STOXX Europe 600 sont beaucoup plus larges que l’EURO STOXX 50 pour investir en Europe. Ce sont des indices plus intéressants pour investir en Europe que l’EURO STOXX 50 qui est parfois plébiscité.

Le MSCI Europe est composé d’environ 400 actions, notamment en Suisse et au Royaume-Uni, ce qui n’est pas le cas de l’EURO STOXX 50.

Composition en actions que vous avez quand vous achetez 10.000€ d’un ETF MSCI Europe (mai 2024) :

Vous pouvez utiliser notre outil de Composition d’ETF gratuit pour avoir cette liste à jour ainsi que pour connaître la composition de plus de 60 indices les plus connus.

Voici notre liste des meilleurs ETF MSCI Europe disponibles sur PEA et CTO :

Amundi (ISIN : FR0013412038) pour PEA.
iShares (ISIN : IE00B4K48X80) pour CTO.
Xtrackers (ISIN : LU0274209237) pour CTO.
Amundi (ISIN : LU1437015735) pour CTO.

Pour obtenir gratuitement notre Shortlist régulièrement mise à jour des meilleurs ETF sur PEA et CTO cliquez ici.

Le STOXX Europe 600 est composé de 600 actions, notamment en Suisse et au Royaume-Uni lui aussi.

Composition en actions que vous avez quand vous achetez 10.000€ d’un ETF STOXX Europe 600 (mai 2024) :

Vous pouvez utiliser notre outil de Composition d’ETF gratuit pour avoir cette liste à jour ainsi que pour connaître la composition de plus de 60 indices les plus connus.

Voici notre liste des meilleurs ETF STOXX Europe 600 disponibles sur PEA et CTO :

BNP (ISIN : FR0011550193) pour PEA.
Amundi (ISIN : LU0908500753) pour CTO.
Xtrackers (ISIN : LU0328475792) pour CTO.
iShares (ISIN : DE000A2QP4B6) pour CTO.

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L’indice MSCI Europe est donc à peine plus concentré que le STOXX Europe 600, en dehors de ça ils sont très similaires et on y retrouve les mêmes actions.

Votre choix se portera sur l’un ou l’autre en fonction de votre préférence pour les fournisseurs d’indices que sont MSCI ou Deutsche Börse (pour les indices STOXX). Le choix sera aussi dépendant de la disponibilité de l’un ou l’autre des ETF chez votre banque ou courtier ainsi que des offres qu’il peut y avoir et des frais.

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L’article Les 5 meilleurs ETF à avoir au coeur d’un portefeuille (MSCI World, S&P 500…) est apparu en premier sur .

L’ETF MSCI World est-il meilleur que le S&P 500 ?

Argent Qui Dort — Thu, 03 Oct 2024 18:33:17 +0000

L’ETF MSCI World est-il un meilleur choix que l’ETF S&P 500 pour vos investissements à long terme ? La réponse dépend de vos objectifs financiers et de votre tolérance au risque. Le MSCI World offre une exposition diversifiée à 23 pays développés, vous permettant de profiter des tendances globales, tandis que l’ETF S&P 500 se concentre sur les sociétés cotées aux États-Unis.

Dans cet article, nous comparerons ces deux indices en termes de diversification, d’adaptation aux changements macroéconomiques, et de performances historiques, afin de vous aider à déterminer lequel pourrait être le plus adapté si vous souhaitez préparer votre retraite sans vous occuper de rien.

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L'indice MSCI World s'adapte aux changements macroéconomiques majeurs

Les USA n’ont pas toujours représenté la plus grosse part du marché action mondial par le passé. Il y a 30 ans, le Japon représentait environ 40% du marché mondial.

Un ETF MSCI World est évolutif et s’ajustera automatiquement aux changements macroéconomiques majeurs.

Aujourd’hui le MSCI World c’est plus de 70% d’actions américaine mais ce pourcentage change continuellement car le poids des marchés boursiers des 23 pays développés qui composent l’indice change continuellement.

Evolution du poids des régions dans l’indice MSCI World (APAC = Asie Pacific ; EMEA = Europe Moyen Orient Afrique). Source : MSCI.

En étant investi dans 23 pays développés vous profiterez de la hausse globale du marché action même si les USA laissent leur place de numéro 1 à un autre pays.

C’est pour cette raison que nous trouvons le MSCI World parfaitement adapté pour un investissement long terme :

Si les USA restent Top 1 et que leur concentration dans le marché action mondial augmente alors vous gagnerez légèrement moins qu’un ETF S&P 500 (mais vous en profiterez quand même).
Si la concentration des USA dans le marché action mondial baisse avec le temps au profit d’un autre pays alors vous serez certainement satisfait d’avoir un ETF MSCI World plutôt qu’un ETF S&P 500.

Liste des 23 pays du MSCI World : Etats-Unis , Japon , Royaume-Uni , Canada , Suisse , France , Allemagne , Australie , Pays-Bas , Irlande , Danemark , Suède , Espagne , Italie , Hong Kong , Singapour , Finlande , Belgique , Israël , Norvège , Nouvelle-Zélande , Autriche , Portugal

Un ETF MSCI World se suffit à lui-même pour diversifier la partie action de votre portefeuille de manière totalement passive.

Vous pourrez garder votre ETF MSCI World capitalisant longtemps et profiter à 100% de l’effet des intérêts composés sans interruption tout en dormant sur vos deux oreilles.

L'ETF MSCI World permet de préparer sa retraite sans s'occuper de rien

Un ETF MSCI World est plus cohérent qu’un ETF S&P 500 pour un investisseur voulant préparer sa retraite sans s’occuper de rien et sans s’intéresser plus que ça à la bourse. L’ETF MSCI World est parfaitement adapté aux épargnants qui voient l’investissement en bourse comme une cotisation proactive qu’ils mettent en place dans un seul produit financier (simple et efficace) pour leur retraite.

Exemple de scénario (certes improbable) : Si dans 15 ans la bourse des États-Unis n’était plus aussi attractive qu’aujourd’hui et que, de plus en plus, les meilleures sociétés du moment décidaient dorénavant d’être cotées à la bourse de Londres, d’Irlande, de Suisse ou de Singapour (au hasard).

Avec un ETF MSCI World l’investisseur passif n’a pas besoin de se soucier de ça et n’a rien à faire pour s’adapter à cette situation. De son côté, un investisseur qui n’a que du S&P 500 en portefeuille doit suivre cette situation de manière active et aura quelques changements manuels à effectuer en portefeuille.

C’est anecdotique mais ça mérite d’être noté.

Pour rappel, sur un CTO l’imposition des plus-values réalisées en cas de vente vient en partie couper l’effet des intérêts composés. En effet, même si l’argent de la vente est réinvesti dans un autre actif, l’impôt prélevé c’est de l’argent en moins qui aurait dû normalement continuer à travailler pour les années restantes.

L’objectif pour un investisseur très long terme ayant pour objectif de préparer sa retraite (anticipée ou non) est donc de trouver un actif qu’il pourra garder le plus longtemps possible avant de vendre.

On trouve que l’ETF MSCI World répond bien à cet objectif.

Il existe aussi l’indice MSCI ACWI (All Country World Index) constitué des actions des 23 pays développés du MSCI World et des 24 pays émergents du MSCI Emerging Markets.

Toutefois il n’y a pas encore d’ETF éligible PEA qui réplique cet indice.

Comparaison entre ETF MSCI World et S&P 500 (performance, composition, frais)

1 - Historiquement, le S&P 500 a eu une performance long terme supérieure à celle du MSCI World.

Le S&P 500 présente un rendement annuel moyen d’environ 10% depuis des décennies tandis que le rendement annuel moyen du MSCI World est plutôt de 8,5%. Cependant, il est difficile de baser ses décisions d’investissement sur les performances passées car rien ne dit que celles-ci vont se répéter dans le futur.

Ce n’est pas impossible que le MSCI World surperforme le S&P 500 pendant les 20 prochaines années.

En effet, si les USA baissent ou stagnent mais que l’Europe, le Japon et l’Australie montent alors le MSCI World pourrait tout à fait surperformer le S&P 500.

2 - Les entreprises du S&P 500 vendent à l'international, elles ne reflètent pas qu'une zone géographique.

Nous ne disons à aucun moment que la raison pour laquelle nous préférons le MSCI World, c’est parce que le S&P 500 reflète seulement l’économie des USA ou que le CAC 40 reflète seulement l’économie de la France.

Nous indiquons simplement que si dans 15 ans il y a un changement macroéconomique majeur faisant que les meilleures sociétés du monde préfèrent être cotées dans d’autres pays que les USA, alors le MSCI World s’ajustera à ce changement automatiquement tandis qu’un investisseur qui n’a que du S&P 500 devra faire des changements manuellement dans son portefeuille.

C’est le concept de cotation qui est important. Pas la capacité des entreprises d’un pays à faire du chiffre d’affaires à l’international.

3 - Les ETF S&P 500 ont généralement des frais annuels de gestion plus faibles que les ETF MSCI World.

Quand vous comparez des ETF il ne faut pas regarder que les frais mais la performance de l’ETF nette de frais. Un ETF S&P 500 à 0.07% de frais peut avoir une meilleure performance nette de frais qu’un ETF S&P 500 à 0.03% de frais.

Sur PEA, l’ETF MSCI World d’iShares est à 0.25% de frais et l’ETF S&P 500 de BNP à 0.15% de frais. La différence est négligeable.

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Revue trimestrielle de l’indice MSCI World (Août 2024) – ETF

Argent Qui Dort — Thu, 26 Sep 2024 17:14:36 +0000

La revue trimestrielle de l’indice MSCI World est un événement clé pour les investisseurs en ETF cherchant à suivre la performance des marchés mondiaux. En août 2024, ce rééquilibrage a entraîné des ajustements notables, avec la sortie de certaines actions sous-performantes et l’entrée de nouvelles entreprises prometteuses.

Cet article vous guidera à travers les changements de l’indice, les actions concernées, et les impacts potentiels sur les ETF. Découvrez comment cette révision régulière contribue à l’effet auto-nettoyant des ETF, un mécanisme essentiel pour optimiser leur performance sur le long terme.

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Qu'est ce que la revue trimestrielle du MSCI World ?

l’indice MSCI World ne contient pas toujours le même nombre d’actions. Il varie d’un trimestre à l’autre. Le nombre d’actions qui constituent le MSCI World est aux alentours de 1400 – 1500 ces derniers temps.

D’ailleurs le MSCI World est simplement la somme des 23 indices MSCI des pays qui le composent :

MSCI USA
MSCI Japon
MSCI Royaume-Uni
MSCI Canada
MSCI France
MSCI Suisse
MSCI Allemagne
MSCI Australie
MSCI Pays-Bas
MSCI Irlande
MSCI Danemark
MSCI Suède
MSCI Espagne
MSCI Italie
MSCI Hong Kong
MSCI Singapour
MSCI Finlande
MSCI Belgique
MSCI Israel
MSCI Norvège
MSCI Autriche
MSCI Portugal
MSCI Nouvelle-Zélande

Chaque trimestre, la société MSCI effectue une revue de ses indices. Certaines actions sortent de l’indice et d’autres y rentrent, sur la base des règles qui régissent les indices des 23 pays qui constituent l’indice MSCI World.

En effet, chacun des 23 pays du MSCI World doit être constitués du top 85% des actions de son marché boursier en terme de capitalisation boursière.

MSCI calcule donc pour chaque indice de pays un seuil de capitalisation boursière à partir duquel les actions doivent sortir ou rentrer dans l’indice du pays.

Pour chaque pays :

Si la capitalisation boursière d’une société passe en dessous d’un certain seuil fixé par MSCI, elle sera sortie de l’indice du pays.
Si la capitalisation boursière d’une société passe au dessus d’un certain seuil elle rentrera dans l’indice du pays.

Les actions qui sortent de l'indice MSCI World

Remy Cointreau
Volkswagen
Burberry
Flutter Entertainment
Etsy
Unity Software
Caesars Entertainment
Cleveland Cliffs
Confluent
Lattice Semiconductor
Paylocity
Repligen
Uipath
Aurizon Holdings
Umicore
Northland Power
Riocan REIT
Swire Properties
Kintetsu Group Holdings
Koito Manufacturing
Nippon Express
Nissan Chemical
Nomura Real Estate Master Fund
Yamato Holdings

Cela fait un total de 24 actions qui ont été sorties de l’indice MSCI World.

On remarque parmi les actions sortantes des noms que vous devriez connaître comme Remy Cointreau, Volkswagen, Burberry, Etsy ou Unity Software, dont les performances boursières ont été médiocres ces dernières années.

Le principe du rebalancement permet donc de couper les pertes sur les actions qui ont de très mauvaises performances boursières. Au final c’est exactement ce que devrait faire un investisseur sérieux. Pourtant, nombreux sont les investisseurs qui ont le réflexe inverse, c’est à dire de renforcer leurs positions perdantes.

Les actions qui rentrent dans l'indice MSCI World

Galderma Group
Zealand Pharma
Addtech
Kokusai Electric
Flutter Entertainment

Présentation des 5 actions qui rentrent :

Galderma est specialisée dans les produits cosmétiques pour la peau. L’Oréal a annoncé récemment prendre une participation de 10% dans la société (après avoir cédé ses parts de cette même société à Nestlé en 2014).
Zealand Pharma est une biotech qui développe des médicaments principalement axés sur le diabète et l’obésité.
Addtech vend des produits de haute technologie et des solutions personnalisées sur des marchés de niche.
Kokusai Electric vend des équipements destinés à la fabrication de semi-conducteurs.
Flutter Entertainment est une entreprise de jeux d’argent et de paris.

Quel effet a la revue trimestrielle du MSCI World sur les ETF ?

La décision du rééquilibrage est prise le 12 août par MSCI, mais les ETF MSCI World à réplication physique doivent faire les changements le 30 août. C’est la date effective du rebalancement.

Les ETF physiques complets doivent détenir les actions de l’indice qu’ils répliquent donc ils vont vendre les actions qui sortent de l’indice.

Cependant, beaucoup d’ETF MSCI World sont à réplication physique optimisée : ils ne détiennent que les plus grosses actions de l’indice et ont un contrat de swap pour le reste (or ce sont des petites actions qui rentrent et sortent de l’indice).

C’est intéressant à suivre mais l’impact n’est pas forcément énorme pour les actions sortantes autour de la date du 30 août.

La revue trimestrielle du MSCI World est bénéfique pour les ETF

Le rebalancement est une illustration concrète de l’effet auto-nettoyant des ETF : les mauvais élèves de l’indice MSCI World sortent et sont remplacés par de potentiels futurs bons élèves.

L’effet auto-nettoyant, c’est le fait que l’indice sorte les actions sous-performantes à chaque rebalancement trimestriel avant qu’elle ne perdent trop (couper la perte) et qu’elle laisse courir les gains indéfiniment sur les actions qui performent.

Cela de telle sorte qu’avec le temps les gros gains surpassent les petites pertes.

Merci d’avoir lu cet article. Si vous souhaitez continuer à lire notre contenu dans l’ordre, l’article suivant constitue la suite logique de celui-ci.

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L’article Revue trimestrielle de l’indice MSCI World (Août 2024) – ETF est apparu en premier sur .

ETF MSCI World

Le meilleur ETF MSCI World éligible PEA (iShares ou Amundi)

Sommaire

Comment fonctionnent les ETF MSCI World éligibles PEA ?

iShares MSCI World Swap PEA UCITS ETF

Amundi MSCI World UCITS ETF - EUR (C)

Comparaison entre les 2 ETF MSCI World éligibles PEA

Les frais de gestion et le spread

Le prix de la part

La réputation de l’émetteur

Les 5 meilleurs ETF à avoir au coeur d’un portefeuille (MSCI World, S&P 500…)

Sommaire

ETF MSCI World

ETF S&P 500

ETF Nasdaq 100

ETF MSCI Europe ou STOXX Europe 600

L’ETF MSCI World est-il meilleur que le S&P 500 ?

Sommaire

L'indice MSCI World s'adapte aux changements macroéconomiques majeurs

L'ETF MSCI World permet de préparer sa retraite sans s'occuper de rien

Comparaison entre ETF MSCI World et S&P 500 (performance, composition, frais)

1 - Historiquement, le S&P 500 a eu une performance long terme supérieure à celle du MSCI World.

2 - Les entreprises du S&P 500 vendent à l'international, elles ne reflètent pas qu'une zone géographique.

3 - Les ETF S&P 500 ont généralement des frais annuels de gestion plus faibles que les ETF MSCI World.

Revue trimestrielle de l’indice MSCI World (Août 2024) – ETF

Sommaire

Qu'est ce que la revue trimestrielle du MSCI World ?

Les actions qui sortent de l'indice MSCI World

Les actions qui rentrent dans l'indice MSCI World

Quel effet a la revue trimestrielle du MSCI World sur les ETF ?

La revue trimestrielle du MSCI World est bénéfique pour les ETF